Обзор современной теории временной структуры процентных ставок. Основные гипотезы и модели

Работа посвящена обзору современной теории временной структуры процентных ставок. Представлены основные гипотезы, объясняющие временную структуру (гипотезы ожиданий, предпочтения ликвидности, а также гипотезы об изменяющейся премии за срок, сегментации рынков и 'предпочитаемой' среды). Приведён краткий обзор их эмпирических проверок. Модели временной структуры отнесены к четырём классам: макроэкономические подходы, факторные стохастические модели, стохастические модели общего равновесия и модели с отсутствием арбитража. Рассмотрены основные модели временной структуры в каждом классе и описаны результаты их эмпирических сравнений. С. Дробышевский ; ред. Н. Главацкая, ред. А. Молдавский; Ин-т эконом. переходн. периода ISBN 5-93255-008-2

Читать далее и скачать